價格危局下，大尺寸液晶或?qū)⑸田@與彩電“對半開”

   進入9月下旬以來，液晶面板“剛剛在7-8月份反彈的價格走勢”噶然而止：群智咨詢（Sigmaintell）估，9月面板采購年減7％；而下半年全球彩電面板供應卻提升了至少10%；全年市場液晶彩電面板均價2-3成的降幅已成為定局。

    在面板降價不斷地背景下，終端廠商的價格大戰(zhàn)異彩紛呈：如，2017年三季度，32英寸彩電售價普遍在1100-1300元，如今這類產(chǎn)品的均價只有900元左右。甚至55英寸產(chǎn)品價格都已經(jīng)跌破2000元。按照傳統(tǒng)規(guī)律，價格大戰(zhàn)必然帶來銷量大增，然而2018年的事實則是——價跌量不漲。

    奇視點：現(xiàn)在的彩電價格大戰(zhàn)，為什么帶不動銷售數(shù)量的上升呢？真的是因為“消費降級”嗎？

    蕭蕭：價格下降與銷量提升成正比，這是中國彩電早期市場的基本規(guī)律。但是，現(xiàn)在我們已經(jīng)是一個高度成熟的彩電市場，消費習慣也正在告別價格主導型。未來彩電品牌依靠價格提升銷量的空間并不高。

    比如，2018年上半年，中國彩電市場零售量為2260萬臺，同比增長3.6%——這是在2017年成為14年來最大市場降幅的背景下，恢復性的成長。從銷售額看，2013年上半年彩電零售額是927億元,今年則降到了711億元——大尺寸占比歷史最高，銷售額卻五年最低，真的可以說是“很慘”。

    一方面，彩電產(chǎn)品的大頭，銷售價格一直都是兩千多元——這個價格，即便在農(nóng)村，對于一個擁有穩(wěn)定工作的人而言，基本也就是一個月的工資，甚至在大城市只是一個月收入的幾分之一。價格已經(jīng)很低了。即便讓價格打一個對折，帶給消費者的購買欲望依然有限。

    第二方面，我們的彩電普及率很高了。彩電一直是家用電器中的剛需。采購彩電比空調(diào)、冰箱都要“更重要”。同時，十余年來液晶電視的普及，又大大提升了產(chǎn)品使用壽命：液晶技術(shù)的數(shù)字化產(chǎn)品，在理想效果下的顯示壽命，至少比CRT增加了一倍以上。這兩個因素綜合起來，看起來每年4000-5000萬的銷量，實質(zhì)帶來的“使用壽命”時間卻更長，后者抑制了總市場規(guī)模的成長。

    第三方面，彩電功能的替代性產(chǎn)品也在大力發(fā)展。比如娛樂投影機，今年會有200萬的規(guī)模；手機視頻和PC的普及也是重要的應用替代。彩電的使用價值降低，使得消費者追求“新彩電”的欲望也降低了。同時，智能盒子和IPTV的發(fā)展,讓彩電更多的變成了單純顯示器，如果要更新一些功能，買個盒子更便宜和方便。這方面，僅僅零售行業(yè)智能OTT盒子年銷量就穩(wěn)定在1000萬臺左右。

    當然，以上因素并不是說“價格大戰(zhàn)沒有意義”。例如，2018年1~5月，中國彩電出口量為3370萬臺，同比增長26.6%；出口額為53.6億美元，同比增長19.9%——為何出口增長呢？因為全球很多市場，彩電產(chǎn)品的價格和銷售量還是成正比的。比如南美洲，或者東南亞等地區(qū)，對比當?shù)貒�民的收入，彩電價格還是比較貴。這樣，價格降低對這些地區(qū)的銷售增長就會有很好的拉動作用。所以，上半年彩電品牌，海外市場拓展較好的，成績都還不錯。

    國內(nèi)外對比，更可以看到，彩電“降價不增量”與“消費降級沒關(guān)系”。反而更準確的說是，我們的消費級別已經(jīng)比較高，至少比彩電的常規(guī)價位高——所以降價無法驅(qū)動銷量增長。現(xiàn)在不都愛談中產(chǎn)階層嗎？3億中產(chǎn)，加上由中產(chǎn)決定購買取向的“父母”，這塊大市場已經(jīng)是“品質(zhì)第一”、“體驗主導”，而非價格決定一切的消費群。

    奇視點：上半年的彩電市場走勢不好，很多彩電企業(yè)加大了大尺寸產(chǎn)品的營銷力度。在您看來大尺寸會是彩電行業(yè)的未來所在嗎？

    蕭蕭：如果將彩電的未來，單純與大尺寸劃等號，可能有些“太過理想化”。實際上，大尺寸的普及和小尺寸的持續(xù)消費是并存的。

    我們看到數(shù)據(jù)，上半年65英寸以上彩電銷量兩百多萬臺，市場占比接近1成。而在10年前，65英寸的全年銷量幾乎是“零”——這個變化的本質(zhì)，更多的是彩電行業(yè)的技術(shù)進步，是10.5代線面板帶來的供給升級。

    但是，同期32英寸產(chǎn)品依然有16%的市場份額，在彩電的細分產(chǎn)品線中，依然是重要的“排頭產(chǎn)品”。而且，這段時間，小米就是靠卡住了32英寸為代表的中小尺寸彩電，成功成為“第一候選人”。實際上，50英寸以上的大尺寸只占彩電市場份額的一半。而且這發(fā)生在，兩千多元就能購買55英寸電視的背景下。也就是，不是價格阻擋了這些大尺寸產(chǎn)品的普及。

    這些分析說明什么呢？1.大尺寸是技術(shù)趨勢；2.大尺寸是影音視聽的需求；3.在家庭消費需求中，小尺寸也有它的優(yōu)勢。中小尺寸的優(yōu)勢主要是什么呢？比如，農(nóng)村的很多消費者，對價格更敏感；另一些理性消費的中產(chǎn)，他們認為即便大尺寸彩電“尺寸也不足夠大，不能媲美電影院和投影機”，尤其是看些綜藝節(jié)目、新聞、電視劇，內(nèi)容的質(zhì)量決定了大尺寸的吸引力有限，他們也選擇中小尺寸；還有一些消費者，他們的房間，比如小戶型的客廳、或者臥室，更適合中小尺寸產(chǎn)品。

    所以，我覺得，現(xiàn)在的大尺寸，10.5代線的65英寸、75英寸，或者80+產(chǎn)品，更多的是在“豐富選擇性”。讓此前受到技術(shù)限制的那部分大尺寸需求釋放出來——但是，這不是說大尺寸就是彩電行業(yè)的全部未來。一個好的品牌，應該向更多層次的消費需求，提供最佳的產(chǎn)品選擇。面板廠商一定會推動最新世代線的建設(shè)，但是彩電品牌需要照顧整個消費市場的多元化。

    奇視點：那么在您看來大尺寸不能拯救彩電市場了。然而，現(xiàn)在大尺寸線的投資非常之大，這些產(chǎn)能的出路如何呢？

    蕭蕭：彩電品牌不能指望大尺寸來拯救——因為大尺寸面板也會降價，價格戰(zhàn)也會血腥無比。這時候，彩電企業(yè)不能簡單從大尺寸中獲利。你看夏普，這兩年推低價大尺寸，銷售規(guī)模成績還不錯，但是獲利形勢并不好，而且一旦大家都推低價大尺寸，夏普的瓶頸一下就被放大了。

    對于上游的投資，我也看到京東方、華星光電都在投第二條10.5代線。加上群創(chuàng)廣州項目，以及規(guī)劃中惠科鄭州項目、LG韓國的10.5代OLED項目。整體的產(chǎn)能幾乎是2016年全球65英寸以上產(chǎn)品銷量的十二三倍多。這是一個很大的產(chǎn)能數(shù)據(jù)。

    當然，在投資加大的同時，也有一些理性的轉(zhuǎn)變：比如，群創(chuàng)-富士康美國面板項目，最近在論證是不是要拋棄最高世代線的追求，上6代線；再例如LG顯示器在7月突然宣布，把到2020年的投資計劃大幅削減27億美元�！�—可以說，本土面板業(yè)的這輪大規(guī)模產(chǎn)能投入，嚇著了很多傳統(tǒng)玩家，這可以視為“優(yōu)先卡位10.5代線”的戰(zhàn)略優(yōu)勢。

    但是，即便這種優(yōu)先技術(shù)卡位成功改變了面板業(yè)的“供給格局”，面板企業(yè)還是需要“有人消化”新產(chǎn)能。從彩電市場看，全年65英寸以上產(chǎn)品銷量渴望突破500萬臺。這個數(shù)字已經(jīng)不小。未來有望上升到1000-1500萬的規(guī)模。但是即便如此，對于巨大的上游產(chǎn)能而言也是不夠的。

    同時，市場應該看到，另一種“大尺寸顯示消費”的崛起，這就是商顯領(lǐng)域：比如，會議室交互產(chǎn)品，全年市場可能有20萬臺，銷售規(guī)模為去年的4倍；廣告機市場也可以實現(xiàn)翻番的增長。上半年看，商用市場，65英寸大尺寸液晶的消費量差不多是彩電行業(yè)的四分之一還要多一點。這個趨勢很重要。它甚至將是10.5代線產(chǎn)能消化的決定性新增市場。

    奇視點：既是說，在您看來10.5代線產(chǎn)能除了彩電業(yè)的消化外，商用市場的消納也很重要！

    蕭蕭：是的！我預計65英寸以上液晶面板，將有三分之一以上在商用顯示領(lǐng)域消化掉。對于這一點有兩個重要規(guī)律需要說明——

    首先，商用顯示的特點就是需要大尺寸。你讓會議室的顯示器只有32英寸，那就沒法開會了。75英寸可以說都是會議室顯示的入門。教室應用、廣告機應用的道理也是類似的。此前，大尺寸產(chǎn)品價格高、供給有限，大大抑制了商用顯示市場的發(fā)展。

    第二，商用顯示的發(fā)展，必然與智慧社會的建設(shè)緊密相關(guān)。此前，智慧社會建設(shè)有很多瓶頸。比如，軟件產(chǎn)品的瓶頸、通信技術(shù)的問題、智能技術(shù)的發(fā)展階段、計算產(chǎn)品的成本等等。現(xiàn)在這些問題都已經(jīng)解決。所以面板企業(yè)對5G+大屏，5G+8K的顯示應用非常重視。這也將策動商用大尺寸顯示市場的高速發(fā)展。后者甚至會成為一個嶄新的顯示產(chǎn)業(yè)大金礦。

    奇視點：無論大尺寸市場的未來如何，彩電企業(yè)現(xiàn)在最大的問題還在于“價跌量不漲”的現(xiàn)實上，這一點怎么破呢？

    蕭蕭：國內(nèi)彩電市場的增長乏力，本質(zhì)表現(xiàn)得是“彩電應用的飽和”。這種飽和與產(chǎn)品普及度很高、液晶產(chǎn)品壽命更長、其他媒體形式大發(fā)展都有關(guān)系。是一個很難突破的瓶頸，亦不是價格戰(zhàn)能夠擺脫的了的“剛性束縛”！這些上面已經(jīng)介紹過了。

    但是，中國市場不是全球市場，家用消費也不是全部消費——一方面，海外市場還有很多洼地，一路一帶、亞非拉都是廣闊天地。我們建設(shè)人類命運共同體，也包括讓全球人民看上最好的電視機啊！另一方面，剛才提到的商用市場的發(fā)展，如何將智慧社會與顯示產(chǎn)業(yè)結(jié)合，是彩電企業(yè)的另一個突圍之路。現(xiàn)在的商用市場，非彩電企業(yè)占據(jù)絕大部分份額；同時，商用應用還在快速增長。這些都是彩電企業(yè)突破自我的機會。最好的預期，甚至70+以上的液晶市場，家用和商用能“對半分擔”，形成大尺寸成長的雙輪驅(qū)動格局。

    同時，即便在國內(nèi)市場，彩電企業(yè)也需要明白，以中產(chǎn)為主體的消費新時代，不再是那個低價格、農(nóng)村包圍城市的規(guī)律——中產(chǎn)首先在乎的是產(chǎn)品品質(zhì)和文化差異性。彩電企業(yè)國內(nèi)立足，要從品質(zhì)升級、文化差異性上著手，才能利于不敗之地，并擺脫價格戰(zhàn)帶來的煩惱。